1995年中国青春类剧情电影，姜文导演处女作，改编自王朔小说《动物凶猛》，夏雨，宁静，耿乐，陶虹，斯琴高娃主演，冯小刚，王学圻参演。
七十年代初，一群在部队大院里生活的孩子，在红旗和阳光下度过自己的青春，马小军送别去外地工作的父亲后，终于可以放肆地玩耍，他和小伙伴们比谁扔的书包最高，赌注是两根奶油冰棍儿。
马小军升入高中，和小时候的玩伴重聚，他经常翘课，制作钥匙，兴奋地打开父亲的抽屉，带上父亲的肩章和勋章幻想着自己是一名士兵，还把避孕套吹起来当气球玩，然后用针扎破放回去。
后来他开始尝试去开别人家的锁，享受那份紧张刺激，有一次他进入一个房间，躺在人家床上吃冰箱里的饺子，拿着人家望远镜四下张望，忽然发现墙上一张女孩的照片，她灿烂动人的笑容让马小军心驰神往，欲罢不能。
余北蓓经刘忆苦介绍给小伙伴认识，他也经常带别院的女孩来玩，还说起了一个叫米兰的女孩儿，几人一起抽烟玩耍，但照片上的少女却在马小军的脑海中挥之不去，他时常还跑去她家，终日游荡在那所房子周围期待着女孩儿的出现，有一次他像往常一样看着照片发呆，忽然有人开门，马小军急忙躲到床底下，等她换了一身衣服又离开才舒了一口气。
一次马小军和余北蓓带来的女孩儿聊天，被警察当做小混混带到了派出所，他看到一个右脚绑有钥匙的女孩从他身旁走过，马小军哭着说出自己的住址求警察放了自己一次，然后他拿着皮带提着裤子跑向女孩去的方向，结果还是没看到人。
晚上刘忆苦带着兄弟们过来叫马小军去给朋友报仇，他们骑着自行车拿着板砖把毫无防备的对方打的屁滚尿流，最后围住一个没来得及跑的，马小军白天在派出所受气，这时一板砖给拍了过去，对方满头流血瘫倒在地。
过了几天，马小军逃课出来抽烟，下去捡火柴的时候忽然看到熟悉的脚踝映入眼帘，他看着远去的背影，意识到这就是自己一直要找的人，他追上去叫她，被拒后仍不肯放弃，远远地跟在后面，女孩儿回过头来把马小军叫到身边，互道姓名，原来她就是刘忆苦所说的米兰。
马小军天天不着家被大肚子的母亲训斥，被追的满屋乱窜，母亲坐到床上数落他的不是，越说越气最后一气之下动了胎气生下了第二个儿子，后来马小军才知道弟弟的出生跟自己扎漏的那个“气球”有关。
之前被马小军打成重伤的孩子住了一个月的院，他们找人带话要来茬架，马小军此时后悔不该逞英雄拍那一板砖，同时他也想马上见到米兰，说不定这就是生离死别。这天在铁路桥下面，两边为了这场架都带了不少人，两边的带头人上前谈判，只见说着说着另一个人的出现促使双方握手言和，架没打起来，两边人马涌进莫斯科餐厅把酒言欢，原来双方都找到了威震北京的小坏蛋。人们把他簇拥起来争相握手庆祝。后来，小坏蛋被几个想取代他的小毛孩给捅死了。
事情和平解决，马小军迫不及待地来找米兰，他过来帮她浇水洗头，说以后可以带她去游泳，又问起之前那张彩色照片，可米兰却说没有彩色照片，相册里也全是黑白的，马小军疑惑之余想带走一张照片作为纪念被米兰拒绝。
一段时间里，两人经常见面，马小军为了吹嘘自己，常把别人干过的事儿安到自己头上，经过渲染把自己说成一个与年龄极不相称的人，但米兰听过却是十分淡定从容，没有感到好奇和意外，有时听着听着就睡着了，马小军就在一旁看着他，脑子里胡思乱想。
米兰终于接受马小军的邀请来大院玩耍，马小军十分兴奋，为米兰表演《列宁在一九一八》的片段，但米兰似乎和刘忆苦聊得更开心，这让马小军十分窝火，他一时逞能爬上大烟囱，还掉了进去，所幸烟灰够深，他才没事。
马小军把米兰领到家中，满含醋意地让她解释白天的事，父亲突然回家，马小军急忙解释米兰是自己的老师，等米兰走后，父亲扇了马小军一个耳光，然后交代马小军自己要去内蒙古拉练，让他把工资交给母亲，在家不许惹母亲生气，也不许早恋，给了他两块零花钱。
众人夜里看过电影跑到屋顶，米兰弹奏吉他，他们合唱起了《莫斯科郊外的晚上》。
白天马小军骑着自行车送米兰上班，那是他一生中最美好的一天，享受晨风的吹拂和美人的相伴。
马小军的姥爷当时有四顶帽子：地主、大资本家、国民党、历史反革命，由于饱受文革的摧残愤然离世，全家人回唐山奔丧。
马小军从唐山回来第一件事就是去找米兰，但没有找到，原来在他离开的这段时间，米兰和刘忆苦的感情升温，两人似乎谈起了恋爱，卿卿我我让马小军很是不爽。当晚聚餐，马小军看着米兰和刘忆苦共舞，眼中似乎满是仇恨。
游泳馆里，米兰一身红色泳衣引人注目，马小军还调侃她说她像刚生完孩子的妇女，然后一脚将她踹下了水。一拨人企图对米兰动手动脚，刘忆苦见状立马过去对峙，马小军拿着刀躲在水中，事情没有闹起来，但自此以后，刘忆苦就对外宣称米兰是自己的人。
马小军和刘忆苦同月同日生，众人来到老莫餐厅为他俩庆生，米兰送给刘忆苦一条围巾和一本诗集，给了马小军一条红色泳裤，马小军在谈笑中将积攒多日的矛盾突然发泄，而且越说越气竟让米兰滚蛋，刘忆苦拉住米兰，上去跟马小军对扇耳光，接着马小军摔碎酒瓶朝刘忆苦捅去。。。
原来马小军记忆错乱，过生日那天根本没有发生任何不快，大家酒醉而归，马小军冒着大雨骑车掉进了坑里，他呐喊着发泄自己心中的委屈和不甘，然后鼓起勇气来到米兰楼下将她喊了出来，雨中表白被米兰拉入怀中。
但雨过天晴，米兰却当什么事儿都没有发生，依旧和刘忆苦打情骂俏，马小军看在眼里，气急败坏地爬楼梯，冲向米兰的房间，想要强行征服米兰，两人一番扭打之后，马小军提着裤子跑了出来。
这下和米兰彻底掰了，马小军被大家孤立起来，他穿着米兰送的泳裤走上跳台，看着曾经的好友，纵身跳下水中，他挣扎着上岸，众人把他重又踹入水中，几次之后，留下马小军躺着漂浮在泳池中央，孤立绝望。
多年后，朋友重聚，只有刘忆苦因为当兵参战被炸，精神错乱，他们乘车看到外面的古轮木站起来打招呼被对方说成傻子。
